近日，深圳嘉立创披露招股书，拟通过深市主板IPO募资66.7亿元，保荐机构为国泰君安。招股书显示，嘉立创拟募资额超过了公司最近几年的总资产。此外，受产品类型、原材料采购价格波动等因素影响，最近两年嘉立创主营业务毛利率持续下滑。
　　招股书显示，嘉立创提供覆盖EDA/CAM 工业软件、印制电路板制造、电子元器件购销、电子装联等全产业链一体化服务。嘉立创自2006年起开始从事PCB样板、小批量板制造业务。
　　财务数据显示，2020年至2022年，公司营收分别为32.77亿元、59.55亿元、63.87亿元，归母净利润分别为5.75亿元、6.59亿元、5.73亿元。由此不难看出，尽管最近几年公司营收持续增长，但净利润却表现一般。
　　进入2021年，嘉立创开启战略整合，通过收购实控人旗下江苏中信华100%股权、江西中信华100%股权和中信华产业园100%股权，增加了中大批量PCB业务及客户群体，实现对下游客户从样板、小批量板至中大批量板的全流程覆盖。
　　招股书显示，嘉立创拟发行不超过6200万股，占发行后总股本比例不低于10%，拟募资约66.7亿元，主要募投项目包括高多层印制线路板产线建设项目、PCBA智能产线建设项目、研发中心及信息化升级等。
　　值得一提的是，嘉立创拟募资额超过公司最近3年的总资产。数据显示，2020年至2022年，公司总资产分别约28.66亿元、53.06亿元、60.45亿元。
　　数据还显示，2020年至2022年，公司主营业务毛利率分别为31.61%、24.24%和21.04%，总体呈现持续下降态势。
（文章来源：深圳商报）